一,、國內(nèi)鋼鐵生產(chǎn)強(qiáng)度降低,,鐵礦石和廢鋼資源增長較快
2021年1-12月份,全國粗鋼產(chǎn)量10.33億噸,,同比減產(chǎn)3300萬噸,,下降3.0%。其中三季度同比下降15%,,9,、10和11月份同比降幅均超20%以上, 12月份降幅收窄至6.8%。
1-12月份,,全國生鐵產(chǎn)量8.69億噸,,同比減少3900萬噸,下降4.3%,。生鐵產(chǎn)量連續(xù)八個(gè)月負(fù)增長,。從統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)來看,生鐵降幅大于粗鋼降幅,,說明生鐵對粗鋼產(chǎn)量的貢獻(xiàn)率下降,,廢鋼對粗鋼產(chǎn)量的貢獻(xiàn)率上升,廢鋼消費(fèi)繼續(xù)增長,。
1-12月份,,全國鐵礦石原礦產(chǎn)量98052.8萬噸,同比增加11381萬噸,,增長9.4%,,增幅連續(xù)四個(gè)月回落,10月,、11月,、12月出現(xiàn)負(fù)增長,主要是京津冀地區(qū)受冬奧會和環(huán)保管控,,降幅比較大,。
二、海外鋼鐵生產(chǎn)增長較快,,鐵礦石生產(chǎn)發(fā)運(yùn)不及預(yù)期
全球經(jīng)濟(jì)強(qiáng)勁復(fù)蘇,,制造業(yè)快速恢復(fù),建筑業(yè)生產(chǎn)活動加快,,拉動全球鋼鐵需求快速增長,,全球鋼鐵的生產(chǎn)與消費(fèi)已經(jīng)超過疫情前的水平。
1-11月份,,全球粗鋼產(chǎn)量17.53億噸,,同比增加7550萬噸,增長4.5%,,中國以外粗鋼產(chǎn)量8.06億噸,,同比增加10090萬噸,,增長14.3%。其中,,歐盟地區(qū)增長17.0%,;北美地區(qū)增長17.8%;南美地區(qū)增長20.7%,;非洲地區(qū)增長31.1%,;亞洲地區(qū)增長1.3%;獨(dú)聯(lián)體增長6.8%,。
前三季度全球高爐生鐵產(chǎn)量10.15億噸,,同比增長3.4%;直接還原鐵產(chǎn)量7635.2萬噸,,同比增長10.9%,;全球前四大公司礦石產(chǎn)量8.29億噸,同比增長0.6%,;前10大鐵礦企業(yè)產(chǎn)量10.57億噸,,同比增長3.7%。非主流中小礦山同比增長10.3%,。
三,、鐵礦石需求高位回落,基本面逐漸寬松
1-12月份,,累計(jì)進(jìn)口鐵礦石11.24億噸,,同比下降3.9%;12月末港口庫存15626萬噸,,同比增長25.9%,;鋼廠庫存10982萬噸,同比下降4.2%,;鋼廠和港口合計(jì)鐵礦石庫存26607萬噸,,同比增長11.4%。
1-12月份,,按照快報(bào)數(shù)據(jù),,國內(nèi)生鐵產(chǎn)量下降減少鐵礦石消費(fèi)量約6250萬噸,而實(shí)際供給量下降了3000萬噸左右,,供給大于需求,,供需基本面由整體偏緊轉(zhuǎn)為寬松。
四,、國內(nèi)鋼鐵需求創(chuàng)新低,,海外需求大幅增長
1-11月份國內(nèi)粗鋼表觀消費(fèi)量9.09億噸,同比下降3.8%,鋼材消費(fèi)連續(xù)六個(gè)月負(fù)增長,。
1-12月份,,我國累計(jì)進(jìn)口鋼材1426.8萬噸,同比下降29.5%,;出口鋼材6689.5萬噸,,同比增長24%,,隨著鋼鐵產(chǎn)品進(jìn)出口政策的調(diào)整,,鋼材出口呈環(huán)比逐月下降趨勢,出口品種結(jié)構(gòu)優(yōu)化,,出口價(jià)格逐月上升,。
1-12月份,全球粗鋼增量0.75億噸,,除中國外的海外增量超過1億噸,,說明全球經(jīng)濟(jì)快速恢復(fù),對鋼材需求明顯增長,,特別是海外需求強(qiáng)勁增長,,消費(fèi)增量超過1.5億噸,增幅超出預(yù)期,。
五,、黑色產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格總體上漲,海外強(qiáng)于國內(nèi),,原料強(qiáng)于鋼鐵
國內(nèi)鋼材價(jià)格波動上行,,中國鋼材價(jià)格指數(shù)連續(xù)17個(gè)月震蕩上行,9月份創(chuàng)出新高后,,四季度出現(xiàn)明顯下滑,。12月末中國鋼材價(jià)格指數(shù)131.7點(diǎn),同比上升5.77%,。其中:12月末長材價(jià)格指數(shù)為137.27點(diǎn),,較上年同期上漲8.73%;板材價(jià)格指數(shù)為128.77點(diǎn),,較上年同期上漲2.01%,。1-12月中國鋼材平均價(jià)格指數(shù)142.02點(diǎn),同比上漲34.52%,。
受全球經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇以及貨幣寬松政策影響,,國際鋼材價(jià)格也呈現(xiàn)明顯上升態(tài)勢,升幅大于國內(nèi)市場,。11月末,,CRU國際鋼材綜合價(jià)格指數(shù)322.3,同比上漲88.3%,。其中:長材價(jià)格指數(shù)278.0,,同比上漲68.1%,;板材價(jià)格指數(shù)344.3,同比上漲97.9%,。1-11月CRU國際鋼材平均價(jià)格指數(shù)294.9,,同比上漲94.4%,漲幅高于國內(nèi)56.7個(gè)百分點(diǎn),。
受全球疫情,、天氣、港口泊位,、礦山檢修,、復(fù)產(chǎn)項(xiàng)目和接替項(xiàng)目不及預(yù)期等因素影響,國際鐵礦石供給端不確定性增加,,礦山生產(chǎn),、港口發(fā)貨恢復(fù)緩慢。而全球需求保持高增長,,支撐鐵礦石價(jià)格大幅上漲,, 5月中旬普氏62%鐵礦石價(jià)格指數(shù)上漲至233.10美元/噸,創(chuàng)歷史新高,。隨后高位劇烈波動,,并隨礦山發(fā)貨量增加、國內(nèi)鋼鐵需求下降,、粗鋼產(chǎn)量壓減,、出口政策調(diào)整、疫情反復(fù)等因素影響高位跳水,,9月中旬跌破100美元/噸,,11月中旬跌破90美元/噸,創(chuàng)年內(nèi)最低87.2美元/噸,,1個(gè)季度左右的時(shí)間累計(jì)跌幅達(dá)到60%以上,。
1-12月份,普氏62%鐵礦石價(jià)格指數(shù)平均159.98美元/噸,,同比上漲47.24%,;鐵礦石進(jìn)口平均到岸價(jià)格164.26美元/噸,同比上漲55.26%,。鐵礦石價(jià)格升幅大于鋼材20.74個(gè)百分點(diǎn),。
六、黑色產(chǎn)業(yè)鏈投資高位回落,,上下游繼續(xù)嚴(yán)重分化
1-12月份,,鋼鐵冶煉及壓延完成固定資產(chǎn)投資同比增長14.6%,其中民間投資同比增長22.2%。投資增幅連續(xù)9個(gè)月回落后略有反彈,,投資強(qiáng)度處于歷史高位,。
1-12月份,鐵礦采選業(yè)完成固定資產(chǎn)投資同比增長26.9%,,其中民間投資同比增長21.9%,。投資持續(xù)恢復(fù),但投資強(qiáng)度處于相對低位,。政策約束和許可手續(xù)復(fù)雜是投資不足的主要因素,,造成新建大型礦山項(xiàng)目進(jìn)度緩慢、資源接續(xù)工程和礦山技改項(xiàng)目進(jìn)度不理想,,嚴(yán)重影響國內(nèi)礦山產(chǎn)能的釋放,。
七,、黑色產(chǎn)業(yè)鏈效益整體恢復(fù)
1-11月鋼鐵行業(yè)實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入8.84萬億元,,同比增長35.3%;實(shí)現(xiàn)利潤4152.9億元,,同比增長104.3%,,營業(yè)收入利潤率4.50%,同比提高1.45個(gè)百分點(diǎn),。
1-11月份,,鐵礦企業(yè)實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入同比增長39.5%,利潤總額同比增長114.3%,,盈利能力明顯增強(qiáng),。